Стоит ли инвестировать в ПИФ Газпромбанка «Облигации плюс»: стоимость пая и СЧА + отзывы

Приветствую!

Когда у человека появляются свободные деньги, он несет их в банк. С депозита вкладчик получает 5 % годовых. Такая стратегия не спасет сбережения от реального уровня инфляции. А есть ли способ получить доход выше депозитного при минимальном уровне риска?

Можете мне не верить, но есть. Например, за трехлетний период с 2017- го по 2020 сегодня стоимость пая ГазпромбанкаОблигации плюс увеличилась на 27 %. Я расскажу об особенностях ПИФов облигаций и дам рекомендацию о правильной диверсификации вложений.

О компании

АО «Газпромбанк – Управление активами» создано в 2004 году. Компания предлагает клиентам инвестиционные продукты: ЗПИФы, ETF, ОПИФы.

Организация доказала свою надежность, получив высшую оценку рейтингового агентства «Эксперт РА» А++. УК обслуживает как частных клиентов, так и институциональных инвесторов. Суммарно под управлением Газпромбанка 400 млрд рублей.

Список всех фондов ГПБ облигаций

Газпромбанк имеет два схожих фонда: «Облигации плюс» и «Валютные облигации». Сравните показатели ПИФов и выберите подходящий для вашей инвестиционной стратегии.

Название

Облигации плюс

Валютные облигации

№ регистрации

2547

0620-94123708

Дата регистрации

14.02.2013

21.09.2006

Тип

Открытый

Открытый

Стратегия

Инвестирование в диверсифицированный портфель высокодоходных долговых бумаг с высоким кредитным рейтингом

Инвестирование в диверсифицированный портфель еврооблигаций российских эмитентов, долговых бумаг иностранных компаний

Риск

Низкий

Низкий

Комиссия

3–5 %

3–5 %

Доходность за 3 года

27,39 %

11,5 %

Минимальный первоначальный депозит

1000 руб.

1000 руб.

Последующие взносы

1000 руб.

1000 руб.

Количество пайщиков

38 544

770

Покупка онлайн

Да

Да

Минимальный срок инвестирования

1 год

1 год

Досрочное снятие

Да

Да

Динамика пая и СЧА

Из таблицы видно, что «Валютные облигации» уступают «Облигациям плюс» в доходности за 3 года. Но только ли прибыльность важна при выборе ПИФа? Для объективной оценки нужно сравнить динамику стоимости пая и СЧА. Стоимость чистых активов отражает сумму всех активов фонда за вычетом обязательств.

Пай инвестиционного фонда «Облигации плюс» рос в цене 3 года. Просадок стоимости не было, что говорит о малом риске.

Осенью 2019 года стоимость чистых активов «Облигаций плюс» проседала, но на таблицу роста цены пая это не повлияло: долговые бумаги имеют фиксированные выплаты.

График доходности «Валютных облигаций» с 2017 по 2018 год находился во флэте: цена пая колебалась в диапазоне 2800–3000 рублей.

Падение доходности связано с просадками по СЧА.

Плюсы и минусы

Кроме низкого риска (консервативный инструмент), ПИФ Газпромбанка имеет следующие плюсы:

  • доход выше депозитного: 27 % за 3 года;
  • покупка онлайн и досрочное снятие;
  • надежность подтверждена рейтинговым агентством RAEX.

Хотя прибыльность фонда выше, чем предлагает банк, для наращивания капитала «Облигации плюс» не подойдут: 27 % за 3 года с учетом комиссии (3 % годовых) – маленький результат. Выгоднее купить долю ETF или фонда акций с прибылью до 75 %.

Как вложиться

Купить пай «Облигаций плюс» можно в офисе УК «Газпромбанк – Управление активами». Нужно заключить договор и перевести деньги на счет фонда. Для действующих клиентов возможна покупка онлайн. Ниже я дам инструкцию по второму способу.

  1. Перейдите на сайт УК.
  2. В разделе меню «Частным инвесторам» откройте «Паевые инвестиционные фонды».
  3. В списке слева выберите ПИФ «Облигации плюс».
  4. На вкладке паевого фонда нажмите на кнопку «Купить онлайн».

Газпромбанк запросит данные личного кабинета. Введите логин и пароль, укажите сумму покупки и переведите деньги...

Отзывы вкладчиков

Инвесторы отзываются об «Облигациях плюс» негативно: низкая доходность и уровень обслуживания говорят против Газпромбанка. Вкладчики пишут, что менеджеры не сразу озвучивают условия договора, из-за чего возникают неудобства и убытки.

Альтернативы

«Облигации плюс» УК «Газпромбанк» будет полезен только в качестве замены депозиту. Тем, кому нужна повышенная доходность, советую ETF (БПИФы) на облигации фонда «Индекс МосБиржи государственных облигаций» (SBGB) под управлением Сбербанка.

Рискованность идентична ПИФу УК «Газпромбанк», а доходность в разы выше: 18 % за 2019 год. Инвестирование в IPO, самостоятельная покупка ценных бумаг, валютная спекуляция дают прибыль до 40–100 % годовых. Но не стоит забывать о высоком риске.

Новичку

Начинающие инвесторы могут вложить деньги и потерять их. Чтобы этого не произошло, ниже я дам описание принципов работы ПИФов и их показателей.

Что такое ПИФ и зачем он нужен

Паевой инвестиционный фонд – система доверительного управления. Инвесторы передают право пользоваться деньгами управляющей компании. УК вкладывает их в активы (ценные бумаги, недвижимость). Полученная прибыль делится между пайщиками согласно величине вклада.

Преимущества и недостатки ПИФов

Плюс – простота и доступность. Пайщику не нужно разбираться в финансах, анализировать состояние экономики и перспективы развития компании.

Минимальная сумма начинается с 1000 рублей, поэтому пайщиком Газпромбанка может стать не только состоятельный инвестор, но и пенсионер или даже студент.

Главный недостаток – комиссия до 7 % годовых, при которой фактическая прибыль падает до уровня депозита.

Риски

Начинающему инвестору нужно знать факторы, от которых зависит степень риска инструмента. Сейчас я рассмотрю, от чего зависит этот показатель.

Что влияет на уровень риска паевого инвестиционного фонда

Риск и прибыльность ПИФа Газпромбанка находятся в прямой зависимости от стратегии и состава портфеля. Если цель – превысить доходность депозита, используется консервативная стратегия с минимальным риском (прибыль будет соответствующей). УК покупает долговые бумаги, депозитарные расписки.

Для фондов акций характерна агрессивная стратегия, дающая доход до 75 %. Кроме того, на ПИФы акций влияет СЧА: фондовый рынок падает – падает инвестиционный фонд.

Что можно сделать для снижения рисков

Диверсифицировать портфель. Сейчас опишу вариант разделения инвестиций:

  • «Облигации плюс» УК «Газпромбанк»;
  • SBGB УК «Сбербанк Управление активами»;
  • «Ресурсы» УК «Альфа-Капитал»;
  • «Электроэнергетика» УК «ВТБ-Капитал».

ПИФы инвестируют в консервативные и агрессивные инструменты в разных отраслях. Вероятность отрицательной динамики намного ниже, чем при вложении только в «Облигации плюс».

Стоит ли брать

Мнение эксперта
Владимир Сильченко
Частный инвестор, эксперт по фондовым рынкам и автор блога "Капиталист"
Задать вопрос
Как замену депозиту – да. В остальных случаях не советую. Без того малая доходность снижается комиссией Газпромбанка. Инвестору, нацеленному на увеличение капитала, стоит рассмотреть ETF, ПИФы акций.

Заключение

«Облигации плюс» Газпромбанка – инструмент для новичков, не готовых к риску. Купить пай ПИФа можно в качестве первого инвестиционного опыта, а затем перейти на более доходные варианты: ОФЗ и муниципальные долговые бумаги, фондовый, срочный рынок.

Комиссия 3 % годовых снижает доходность, поэтому инвестиции в ПИФ Газпромбанка бессмысленны.

А какой инструмент вы считаете лучшей альтернативой «Облигациям плюс»? Если было интересно, подписывайтесь на обновления, дальше – больше. И делитесь с друзьями, пусть они тоже подумают над моим вопросом.

До встречи!

Понравилась статья?
Лайк автору
1
Загрузка...

Авторизуйтесь с помощью:

Adblock
detector