Стоит ли инвестировать в ПИФ «Сбербанк — Фонд перспективных облигаций»: стоимость пая и СЧА + отзывы

Здравствуйте!

Все больше людей стремится к увеличению капитала. Чтобы деньги «работали», их нужно инвестировать в активы. Самостоятельные вложения требуют знаний, времени и навыков. Таким людям подойдут паевые инвестиционные фонды, основанные на доверительном управлении.

Фонд перспективных облигаций Сбербанк создал для тех, кто не хочет лично управлять вложениями. Я рассмотрю покупку пая, рискованность инвестиций, факторы, влияющие на нее, и способы уменьшения риска.

О компании

Перспективные облигации находятся под управлением УК «Сбербанк Управление активами». Аналитическую команду компании не раз признавали лучшей в России, а стоимость активов составляет более триллиона рублей. До 2012 г. организация была известна как инвестиционная компания «Тройка Диалог».

Показатели фонда

Чтобы оценить работу фонда Сбербанка, нужно анализировать доходность, процент комиссии, состав портфеля, возможность досрочного снятия и другие показатели.

Для удобства я отразил характеристики в таблице.

НазваниеПерспективные облигации
Тикер ISINRU000A0EQ3T9
№ регистрации0327-76077399
Дата регистрации02.03.2005
ТипОткрытый
СтратегияИнвестирование в облигации российских эмитентов, номинированные в рублях
РискНизкий
Комиссия2,8–5,8 %
Доходность за 3 года30,62 %
Минимальный первоначальный депозит1000 руб.
Последующие взносы1000 руб.
Количество пайщиков13 598
Покупка онлайнДа
Минимальный срок инвестирования1 год
Досрочное снятиеДа

Динамика стоимости пая и СЧА

Пай – доля в имуществе (активах) паевого фонда. В зависимости от его стоимости инвестор получает прибыль или убыток.

Например, пай был куплен по цене 1000 рублей. Через 3 года цена возросла, и его продали за 1330 рублей. Посчитаем прибыль на калькуляторе ((1330 — 1000)/1000)) * 100 % = 33 %. Перспективные облигации показывают 30 % прибыли за 3 года. Так как облигации – консервативный актив, просадок по доходности нет.

На сегодняшний день график не показывает просадок, хотя СЧА с лета 2018 года снижается.

Плюсы и минусы

Фонд перспективных облигаций имеет ряд преимуществ перед другими ПИФами Сбербанка: высокая доходность на фоне минимальных рисков. За последние 3 года прибыль инвесторов составила 30 %. Долговые ценные бумаги – надежные активы, убыток возможен только в случае дефолта эмитента.

К минусам отнесу маленькую доходность относительно биржевых фондов (в 3 раза). Комиссия управляющей компании Сбербанка «съедает» прибыль пайщиков при вложении на длительные периоды.

Как вложиться

За 3 шага. Во-первых, авторизоваться в личном кабинете на сайте Сбербанк АМ.

Войти можно через Сбербанк ID, если вы клиент банка. Либо через аккаунт госуслуг.

На главной странице Сбербанка развернуть меню «Паевые фонды» и нажать кнопку «Фонд перспективных облигаций».

Во вкладке ПИФа кликнуть на «Купить онлайн».

В окне покупки указать личные данные и размер вложения. Осталось подождать неделю, и вы станете пайщиком Фонда перспективных облигаций.

Отзывы вкладчиков

Вкладчики Сбербанка советуют инвестировать на срок не менее трех лет, чтобы был заметен эффект. Негатив направлен в сторону обслуживания и прозрачности УК: компания не дает полной информации о состоянии Фонда перспективных облигаций, вывод занимает больше времени, чем указано в договоре.

Альтернативы

Несмотря на превышение доходности Фонда перспективных облигаций над уровнем инфляции, конечная прибыль значительно ниже той, что указана Сбербанком на графике. С учетом комиссии вкладчику останется 24 % за трехлетний период. Поэтому опытным инвесторам советую биржевой ПИФ Сбербанка «Индекс МосБиржи полной доходности “брутто”». Он показал 33 % прибыли за 2019 год.

Тем, кто хочет самостоятельно управлять активами, подойдет игра на фондовом и срочном рынке. Профессионалы добиваются доходности до 40 % годовых. Если цель инвестиций – сохранить сбережения от инфляции, советую купить ОФЗ на ИИС типа А.

Новичку

Чтобы начинающие могли выбрать ПИФ, я опишу основные факторы, влияющие на рискованность фонда, рассмотрю плюсы и минусы вложений.

Что такое ПИФ и зачем он нужен

Паевой фонд – вид коллективных инвестиций. Инвесторы покупают доли (паи). На полученные деньги управляющая компания покупает активы: ценные бумаги, недвижимость, валюту. Команда аналитиков Сбербанка формирует диверсифицированный (разделенный) портфель и снижает степень риска. За услуги УК «Сбербанк Управление активами» берет часть дохода инвесторов – комиссию.

Преимущества и недостатки ПИФов

Паевые инвестиционные фонды в первую очередь интересны начинающим инвесторам, так как они не требуют умения торговать на фондовом рынке. Вкладчикам не нужно следить за портфелем, пересматривать торговую стратегию: этим занимаются аналитики и управляющие. Возможность удаленной покупки пая и минимальная сумма в 1000 рублей позволяют инвестировать как активным вкладчикам, так и пенсионерам.

Главный недостаток Перспективных облигаций – комиссия до 6 %. Вход и выход из сделки происходят не сразу. В течение нескольких дней цена может упасть, из-за чего инвестор получит меньше прибыли.

Риски

Финансовые инструменты связаны с риском. Так как активы Перспективных облигаций составляют долговые бумаги, уровень риска минимален. Сбербанк анализирует кредитоспособность эмитентов, вкладывается в ОФЗ и муниципальные облигации.

Что влияет на уровень риска паевого инвестиционного фонда

Стратегия управляющего и состав портфеля. Агрессивные стратегии, рискованные вложения в корпоративные облигации и акции молодых компаний приносят больший процент, но наблюдаются резкие просадки стоимости пая. Кривая прибыльности консервативной стратегии стремится к прямой линии.

За надежность фонд платит прибылью: Перспективные облигации приносят в 3 раза меньше дохода по сравнению с ETF. СЧА: чем выше стоимость чистых активов, тем больший рост показывает фонд (несмотря на снижение чистых активов, ОПИФ стабильно растет: консервативные инструменты и грамотное вложение нивелирует падение СЧА).

Что можно сделать для снижения рисков

Инвестировать в разные активы. Например, купить пай Перспективных облигаций и в ПИФе «Глобальный долговой рынок», ОФЗ через ИИС, инвестировать в ETF. Совокупность агрессивных и консервативных инструментов позволит добиться максимальной прибыли при уменьшенном риске.

Стоит ли брать

В зависимости от цели: если задача – сохранить сбережения от инфляции, не рискуя деньгами, ПИФ «Фонд перспективных облигаций» станет надежным вложением. Увеличение капитала профессиональным инвестором – нет. 30 % за 3 года для опытных инвесторов бессмысленны.

Заключение

Сегодня вы узнали о ПИФе «Перспективные облигации» под управлением Сбербанка. Мой вердикт: инвестировать в Перспективные облигации можно, если задача – превысить доходность банковского депозита. Для увеличения капитала подойдут ETF и акции. Сбербанк для населения России – надежная банковская структура, поэтому доверие к продуктам УК выше, чем к негосударственным компаниям.

Понравилась статья?
Лайк автору
1
Загрузка...
Комментарии
  1. Егор

    Коплю на новое авто. Долго думал, как нейтрализовать инфляцию. Друг посоветовал ПИФы Сбербанка. Посчитал на калькуляторе соотношение прибыль-риск, выбрал Перспективные облигации. Не жалею: выплаты идут, просадок не наблюдал.

  2. Кристина

    А я не люблю ПИФы. Компания крутит деньги, нам ничего не говорит. Комиссия космическая, клиентам ничего не остается.

Авторизуйтесь с помощью:

Adblock
detector