Что такое индексные фонды: плюсы и минусы + список всех фондов России

Здравствуйте, друзья.

Изучая статистику, я пришел к выводу, что сегодня индексные фонды стали мощной движущей силой в мире инвестиций. Если верить статистике, пятая часть всех денег, инвестированных в американские фондовые рынки, вложена в индексные фонды.

Что именно это означает и почему такой расклад интересен для нас, как для начинающих инвесторов? Каковы преимущества и недостатки инвестирования в индексные фонды? Давайте попробуем разобраться в этом вместе.

Что это такое и зачем они нужны

Индексный фонд — это тип паевого или взаимного, активы которого отслеживают определенный рыночный индекс.

Например, популярный индекс Dow Jones включает акции ТОП-30 промышленных гигантов США, взвешенных по цене. Таким образом, индексный фонд, отслеживающий DJIA, базируется на акциях этих компаний примерно в тех же пропорциях, которые они занимают в индексе.

Индексные фонды — это косвенный способ купить весь рынок. То есть мы зависим от успехов не отдельного эмитента, а всего рыночного сектора целиком. Это обеспечивает широчайшие возможности для диверсификации портфеля.

Паевые и взаимные фонды, привязанные к индексам, специально придуманы для того, чтобы снизить инвестиционные риски и сделать фондовый рынок доступным даже для непрофессионалов.

Поскольку фондовый рынок в исторической перспективе всегда растет, а медвежьи падения длятся в среднем не более 5 лет, индексные фонды считаются идеальным активом для осторожных инвесторов. К примеру, легендарный финансист Уоррен Баффетт называет их лучшим инвестиционным инструментом для пенсионеров, не желающих постигать премудрости активной торговли на бирже.

Плюсы и минусы

Самые очевидные плюсы индексных фондов:

  1. Минимальные издержки. Поскольку котировки следуют за основным индексом, комиссионные за управление этими инвестициями намного ниже, чем у других альтернатив. Средняя годовая стоимость владения западным индексным фондом обычно ниже одного процента. В России — 1-2%.
  2. Разнообразие. Индексные фонды предлагают сбалансированный портфель, позволяющий избежать зависимости от состояния дел у одного конкретного эмитента. Проще говоря, вкладывая в индекс, получаешь целую корзину разных акций по низкой цене.
  3. Эффективность. Один из принципов современной экономики заключается в том, что весь рынок в целом рынок более предсказуем, чем отдельные его участники. Инвестировать в какую-то отрасль безопаснее, чем в одного эмитента.


Для обычного инвестора наиболее ощутимый минус индексного фонда — это невысокая доходность. Акции отдельных эмитентов и активно управляемые ETF-фонды, не привязанные к индексу, могут дать гораздо больше прибыли, чем привязанные к среднему рыночному показателю.

Проще говоря, если акции отдельного эмитента могут внезапно выстрелить на 1000%, индексный фонд никогда такого не сделает. Ничего не поделаешь, такова плата за стабильность и предсказуемость.


Какой выбрать индексный etf: зарубежный или российский

На самом деле вопрос носит риторический характер. При выборе нужно отталкиваться от экономической целесообразности.

Например, зарубежные дешевле в управлении. Тот же Вангард S&P 500 или iShares требует за управление 0,7-0,9%. В России норма — 1-2%. С другой стороны, отечественные инвестиции защищены государством и пользуются различными льготами. Поэтому нужно выбирать конкретный фонд и считать что почем.

Список всех индексных фондов России

В настоящий момент на Московской бирже доступны 28 индексных ПИФов и ETF.

Облигации/Еврооблигации:

  • FXMM;
  • FXTB;
  • FXRB;
  • FXRU;
  • RUSB;
  • SBCB;
  • VTBH;
  • VTBB;
  • GPBM;
  • SBGB;
  • GPBS.

Акции:

  • FXKZ;
  • FXCN;
  • FXRL;
  • FXUK;
  • RUSE;
  • FXUS;
  • FXDE;
  • FXAU;
  • FXIT;
  • FXJP;
  • VTBE;
  • SBMX;
  • VTBA;
  • SBSP;
  • AKSP;
  • AKNX.

Товары — FXGD.

Как вложить деньги в иностранный индексный фонд

Для российских вкладчиков есть несколько вариантов.

Зарубежная страховая компания

Относительно простой и низкозатратный способ инвестировать в «буржуйские» индексные фонды. Есть предложения как с ежемесячными, так и с единоразовыми комиссионными взносами и различным перечнем доступных продуктов.

Российский или иностранный банк

Некоторые банки в качестве привилегии для VIP-клиентов дают возможность инвестировать в ПИФы и ETF на глобальном рынке в рамках программы Private Banking. Впрочем, это вариант только для тех, кто может кинуть на счет не меньше 2-3 сотен тысяч вечнозеленых. Другие минусы — дополнительные банковские комиссии и волокита с налоговой.

Напрямую через управляющую компанию

Не самый выгодный для российского инвестора вариант. Прежде всего, потому что зарубежные управляющие компании очень редко работают с нерезидентами напрямую. А те, кто работают, требуют кучу документов, с которых нужно сделать нотариально заверенные переводы в бумажном виде.

Через брокера

Народный выбор. Покупать активы через брокеров с доступом на международные биржи — самый удобный и дешевый способ.

Надежные российские брокеры
НазваниеРейтингПлюсыМинусы
Финам8/10Самый надежныйКомиссии
Открытие7/10Низкие комиссииНавязывают услуги
БКС7/10Самый технологичныйНавязывают услуги
Кит-Финанс6.5/10Низкие комиссииУстаревшее ПО и ЛК

Как инвестировать в российский индексный фонд

Также есть варианты.

ПИФ

Схема стандартная. Я захожу на сайт Московской биржи и смотрю доступные варианты. Допустим, меня интересуют ПИФы AKNX («Технологии 100») и VTBE («ВТБ — Фонд Акций развивающихся стран»). Я изучаю информацию о продукте, открываю счет у брокера (если у меня его еще нет), пополняю депозит и покупаю актив.

ETF

Действуем аналогично. Заходим на сайт Мосбиржи, смотрим доступные варианты (например, нас заинтересовали «FinEx Cash Equivalents UCITS» и «FinEx Tradable Russian Corporate Bonds UCITS ETF»). Регистрируемся у брокера, пополняем счет и покупаем.

Альтернативы

Ближайшая альтернатива — паевые фонды и ETF, не привязанные к индексам. Если нас не пугают риски, связанные с успешностью отдельных эмитентов и более высокие затраты на обслуживание, можно инвестировать в них.

Плюсы такого выбора — потенциально гораздо более высокая прибыль и широкий выбор активов. На глобальном рынке доступны ETF и ПИФы на что угодно — от IT и медицины до вина, предметов роскоши и медицинского каннабиса.

Минусы — высокие комиссии за управление и необходимость самому постоянно держать руку на пульсе.

Заключение

Идея следовать за индексом, который в долгосрочной перспективе гарантированно вырастет, кажется логичной и убедительной. Но проведя более подробный разбор и взвесив все плюсы и минусы индексных фондов, видим, что правильнее разбавить их долями с активным управлением.

Таким образом, мы сбалансируем риски, связанные с просадкой базового индекса и создадим предпосылки для получения более высокой прибыли.

Если у вас есть своим соображения по этому поводу, прошу делиться ими в комментариях.

Понравилась статья?
Лайк автору
1
Загрузка...
Комментарии
  1. Костя

    Тут все говорят, что индексные ПИФы и ETF — вообще халява. Вкладывай и коси бабло. Но тут, как и везде — если закупать все подряд без разбора, только отдашь на комиссиях. Любителям максимальной простоты лучше выбрать облигации голубых фишек. И следить несложно, и ликвидно и ведут себя вполне предсказуемо.

  2. Тимур

    Как по мне, вполне рабочий вариант, если нужно пристроить лишние деньги. При грамотном подходе вполне можно «купить и забыть». Главное, грамотно выбрать фонд. Мне, например, нравится FXUS. Получу дивы по текущим вкладам и инвестирую в него.

  3. Никита

    Не знаю, почему все так в восторге от этих индексных ETF. Типа не нужно знаний, чтобы инвестировать? Но это же полная ерунда. Как, не имея знаний, спрогнозировать ситуацию на рынке и вовремя войти/выйти с торгов. Статистика говорит, что медвежьи рынки не длятся больше 5 лет. Звучит оптимистично, но что мне делать эти 5 лет — зубы на полку класть? Да и вообще слишком эти индексы инертны. Нормальные деньги можно заработать только на активной торговле. Ну или вкладывать как Баффетт — сразу по 100500 лямов.

Авторизуйтесь с помощью:

Adblock
detector